เมื่อวันอังคารที่ 2 มิถุนายน ในช่วงเวลาซื้อขายของเอเชีย ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ผันผวนเล็กน้อยหลังเปิดตลาด โดยปัจจุบันซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 99.20 ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางทวีความรุนแรงขึ้นอีกครั้ง – อิหร่านได้ระงับการเจรจาและแผนการที่จะปิดกั้นช่องแคบฮอร์มุซ

อิหร่านยกระดับมาตรการ: ระงับการเจรจา และวางแผนปิดล้อมช่องแคบฮอร์มุซ

สำนักข่าวทัสนิมของอิหร่านรายงานว่า เตหะรานได้ระงับการเจรจาทางอ้อมกับสหรัฐอเมริกา และอิหร่านและพันธมิตรใน "แนวร่วมต่อต้าน" ทั่วตะวันออกกลางวางแผนที่จะปิดล้อมช่องแคบฮอร์มุซและช่องแคบบับเอลมันเดบอย่างสมบูรณ์ "แนวร่วมต่อต้าน" ดังกล่าวรวมถึงกลุ่มกบฏฮูตีในเยเมน กลุ่มฮิซบอลลาห์ในเลบานอน และกองกำลังติดอาวุธที่สนับสนุนอิหร่านในอิรัก

ช่องแคบบับเอลมันเดบเป็นเส้นทางน้ำที่สำคัญยิ่งที่เชื่อมทะเลแดงและอ่าวเอเดน ซึ่งเป็นเส้นทางที่การค้าทางทะเลทั่วโลกประมาณ 10% ผ่านไป หากทั้งช่องแคบฮอร์มุซและช่องแคบบับเอลมันเดบถูกปิดกั้นพร้อมกัน การขนส่งพลังงานทั่วโลกจะเผชิญกับ "การปิดล้อมสองเท่า" ซึ่งอาจทำให้ราคาน้ำมันพุ่งสูงขึ้นเกิน 150 ดอลลาร์ และก่อให้เกิดวิกฤตห่วงโซ่อุปทานทั่วโลก

นอกจากนี้ รายงานข่าวระบุว่าอิหร่านได้วางทุ่นระเบิดเพิ่มในช่องแคบฮอร์มุซเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว และเหตุการณ์เหล่านี้เป็นอุปสรรคสำคัญต่อการแก้ไขวิกฤตอย่างรวดเร็ว การเก็บกู้ทุ่นระเบิดอาจใช้เวลาหลายสัปดาห์หรือหลายเดือน และมีความเสี่ยงด้านความปลอดภัยสูงมาก

ความกังวลเกี่ยวกับภาวะเงินเฟ้อกลับมาอีกครั้ง: ความคาดหวังเกี่ยวกับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มสูงขึ้นเล็กน้อย

ดัชนีค่าเงินดอลลาร์ได้รับแรงหนุนจากความตึงเครียดที่ปะทุขึ้นอีกครั้งในตะวันออกกลาง ซึ่งยิ่งทำให้ความกังวลเกี่ยวกับภาวะเงินเฟ้อทั่วโลกรุนแรงขึ้น และตอกย้ำความคาดหวังว่าอัตราดอกเบี้ยนโยบายของธนาคารกลางสหรัฐฯ จะยังคงอยู่ในระดับสูงต่อไป

การปิดช่องแคบฮอร์มุซอย่างต่อเนื่องส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบเบรนต์อยู่ที่ประมาณ 95 ดอลลาร์ และต้นทุนด้านพลังงานกำลังแทรกซึมเข้าสู่ภาคเศรษฐกิจที่กว้างขึ้นผ่าน "ผลกระทบรอบที่สอง"

อัตราเงินเฟ้อ PCE ของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นสู่ระดับสูงสุดในรอบ 3 ปีที่ 3.8% ในเดือนเมษายน และผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ นายคุก กล่าวว่าเขา "พร้อมที่จะขึ้นอัตราดอกเบี้ย" ขณะที่นายวอลเลอร์ ซึ่งก่อนหน้านี้มีท่าทีผ่อนปรนมากที่สุด ก็สนับสนุนการยกเลิก "อคติในการผ่อนปรน" เช่นกัน

จากแรงกดดันด้านเงินเฟ้อที่เกิดขึ้นอย่างต่อเนื่อง ตลาดการเงินในปัจจุบันกำลังคาดการณ์ถึงความเป็นไปได้ที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยก่อนสิ้นปี โดยเครื่องมือ CME FedWatch แสดงให้เห็นว่ามีความเป็นไปได้ 39% ที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐานในเดือนธันวาคม

ทรัมป์แสดงความมองโลกในแง่ดีว่า การเจรจายังคงดำเนินอยู่ และอาจบรรลุข้อตกลงได้ภายในหนึ่งสัปดาห์

อย่างไรก็ตาม ประธานาธิบดีทรัมป์ของสหรัฐฯ ได้เสนอมุมมองในแง่ดี ซึ่งแตกต่างอย่างสิ้นเชิงจากคำกล่าวอ้างอย่างเป็นทางการของอิหร่าน

ท่ามกลางการประกาศของอิหร่านเกี่ยวกับการระงับการเจรจาและการขู่ว่าจะปิดช่องแคบฮอร์มุซ ทรัมป์กล่าวว่าการเจรจายังคงดำเนินต่อไปและบอกเป็นนัยว่าอาจบรรลุข้อตกลงบันทึกความเข้าใจเพื่อเปิดช่องแคบฮอร์มุซอีกครั้งภายในสัปดาห์หน้า

เขายังเปิดเผยอีกว่าได้ติดต่อสื่อสารกับอิสราเอลและฮิซบอลลาห์ และทุกฝ่ายตกลงกันว่าจะไม่โจมตีซึ่งกันและกัน ตลาดยังคงอยู่ในภาวะระมัดระวัง – รายงานก่อนหน้านี้เกี่ยวกับ "ข้อตกลงที่กำลังจะเกิดขึ้น" ในที่สุดก็ล้มเหลวเนื่องจากความขัดแย้งพื้นฐานเกี่ยวกับโครงการนิวเคลียร์และการควบคุมช่องแคบฮอร์มุซ

ในขณะเดียวกัน ภูมิทัศน์ทางการทูตในภูมิภาคก็กำลังเปลี่ยนแปลงไปเช่นกัน ทางการเลบานอนเรียกร้องให้ขยายข้อตกลงหยุดยิงระหว่างฮิซบอลลาห์และเทลอาวีฟให้ครอบคลุมทั่วทั้งดินแดนเลบานอน

อย่างไรก็ตาม เนทันยาฮูเคยกล่าวไว้อย่างชัดเจนว่าเขาจะยังคงปราบปรามกลุ่มฮิซบอลลาห์ต่อไป ซึ่งก่อให้เกิดความขัดแย้งโดยตรงระหว่างข้อเรียกร้องของทั้งสองฝ่าย สถานการณ์ในเลบานอนนั้นแท้จริงแล้วเป็นการต่อยอดจากความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน หากการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านล้มเหลว การสู้รบตามแนวชายแดนเลบานอนอาจทวีความรุนแรงขึ้นอีก

มุมมองของสถาบัน

ท่ามกลางสัญญาณที่สับสนวุ่นวายของการ "ต่อสู้ไปพร้อมกับการเจรจา" ในตะวันออกกลาง สถาบันหลายแห่งได้เสนอการประเมินของตนเองเกี่ยวกับอนาคตของเงินดอลลาร์สหรัฐ

นักกลยุทธ์จากธนาคารคอมมอนเวลธ์แห่งออสเตรเลียชี้ว่า ดอลลาร์สหรัฐยังมีโอกาสแข็งค่าขึ้นได้อีก โดยได้รับแรงหนุนจากหลายปัจจัย รวมถึงการลงทุนด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) ที่เฟื่องฟู การลดภาษี การพึ่งพาตนเองด้านพลังงาน และสถานะความเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยของดอลลาร์สหรัฐ

ธนาคารคอมมอนเวลธ์แห่งออสเตรเลียได้ปรับเพิ่มคาดการณ์ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐเป็น 100.1 ภายในสิ้นเดือนมิถุนายน จากเดิม 99.6 และปรับเพิ่มคาดการณ์สำหรับสิ้นเดือนธันวาคมอย่างมีนัยสำคัญเป็น 104.5 (จากเดิมที่คาดการณ์ไว้ที่ 101.8)

นักกลยุทธ์จาก MUFG Financial Group ตั้งข้อสังเกตว่า ดอลลาร์ "มีเสถียรภาพโดยพื้นฐาน" ในช่วงต้นเดือนมิถุนายน โดยตลาดจับตาดูการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน รวมถึงตารางการประกาศข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐฯ หากบรรลุข้อตกลง เจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ อาจเต็มใจที่จะ "มองข้าม" ผลกระทบจากราคาน้ำมันมากขึ้น อย่างไรก็ตาม ข้อมูลอัตราเงินเฟ้อที่สูงขึ้นจะทำให้สถานการณ์ซับซ้อนขึ้น เป็นที่น่าสังเกตว่า นายวอร์ช ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ คนใหม่ ได้อ้างถึงอัตราเงินเฟ้อเฉลี่ยที่กำหนดไว้เป็นเกณฑ์มาตรฐานในระหว่างการพิจารณาการเสนอชื่อของเขา ซึ่งอาจหมายความว่าเขาจะผลักดัน "การตีความแบบผ่อนคลาย" ซึ่งจะสร้างแรงกดดันต่อดอลลาร์

นักวิเคราะห์ของ ING ชี้ว่า แนวโน้มที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้นน่าจะช่วยหนุนค่าเงินดอลลาร์ และดัชนีค่าเงินดอลลาร์คาดว่าจะได้รับแรงหนุนในช่วง 99.00-99.50

การวิเคราะห์ทางเทคนิครายวันของดัชนีดอลลาร์สหรัฐฯ

ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ปัจจุบันอยู่ที่ประมาณ 99.20 โดยราคาทรงตัวอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 4 เส้น ได้แก่ MA20, MA50, MA100 และ MA200 เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะสั้น ระยะกลาง และระยะยาวเรียงตัวในรูปแบบขาขึ้น และระบบค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ยังก่อตัวเป็นแนวรับด้านล่าง ซึ่งบ่งชี้ถึงแนวโน้มที่แข็งแกร่งในระยะกลาง


(กราฟดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐรายวัน แหล่งที่มา: FX678)

ราคาสูงสุดก่อนหน้านี้ที่ 100.64 และ 100.39 เป็นระดับแนวต้านสำคัญ ขณะที่ราคาต่ำสุดในเดือนเมษายนที่ 97.62 และราคาต่ำสุดของปีที่ 95.57 เป็นระดับแนวรับสำคัญ นับตั้งแต่แตะจุดต่ำสุดและดีดตัวขึ้นในเดือนเมษายน ตลาดได้ปรับตัวสูงขึ้นอย่างต่อเนื่องตามเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ และโดยทั่วไปอยู่ในแนวโน้มขาขึ้น

ในแง่ของตัวชี้วัด ค่า RSI อยู่ที่ 55.06 ซึ่งสูงกว่าเส้นแบ่ง 50 ระหว่างภาวะตลาดขาขึ้นและขาลงอย่างชัดเจน ฝ่ายขาขึ้นได้เปรียบ แต่ยังไม่ถึงโซนซื้อมากเกินไปที่ 70 ดังนั้นจึงยังมีโอกาสปรับตัวขึ้นได้อีก

จากความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) คาดว่าค่าเงินดอลลาร์สหรัฐจะผันผวนโดยมีแนวโน้มปรับตัวขึ้นเล็กน้อยในระยะสั้น ระดับแนวต้านแรกที่ต้องจับตาดูคือระดับ 99.7-100 ในขณะที่ระดับแนวรับอยู่ที่ประมาณ 98.8-99 ตราบใดที่ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐไม่ร่วงลงต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะสั้น แนวโน้มขาขึ้นในระยะกลางยังคงไม่เปลี่ยนแปลง

เมื่อเวลา 12:00 น. ตามเวลาปักกิ่งของวันที่ 2 มิถุนายน ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐอยู่ที่ 99.18