เมื่อวันพุธที่ 3 มิถุนายน ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐยังคงแข็งค่าอย่างต่อเนื่อง โดยได้รับแรงหนุนจากความไม่แน่นอนของตลาด และทดสอบระดับสูงสุดประจำสัปดาห์ที่ 99.40 ดัชนีค่าเงินดอลลาร์ปรับตัวสูงขึ้นติดต่อกันสองวันทำการก่อนหน้านี้

ความตึงเครียดที่ทวีความรุนแรงขึ้นในตะวันออกกลางได้บดบังโอกาสอันเปราะบางของกระบวนการสันติภาพ ในขณะที่ข้อมูลเศรษฐกิจที่แข็งแกร่งของสหรัฐฯ ได้ช่วยหนุนค่าเงินดอลลาร์

ความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย: ความขัดแย้งในตะวันออกกลางหนุนค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ

เมื่อวันพุธ ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับสถานการณ์ในตะวันออกกลางทำให้บรรดานักลงทุนยังคงระมัดระวัง

การปะทะกันรอบใหม่ระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านได้สร้างแรงกดดันต่อข้อตกลงหยุดยิงที่เปราะบาง และส่งผลให้ราคาน้ำมันพุ่งสูงขึ้น ทางการสหรัฐฯ ยืนยันว่าข้อตกลงหยุดยิงยังคงมีผลบังคับใช้ แต่เมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา อิหร่านประกาศว่าได้ระงับการเจรจาสันติภาพเนื่องจากการละเมิดข้อตกลงหยุดยิงของสหรัฐฯ และอิสราเอล

ในแง่ของพลวัตทางภูมิศาสตร์การเมือง ตั้งแต่ช่วงดึกของวันที่ 2 มิถุนายน ถึงเช้าตรู่ของวันที่ 3 มิถุนายน ความตึงเครียดทางทหารระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านทวีความรุนแรงขึ้นอย่างมาก โดยกองกำลังพิทักษ์ปฏิวัติอิหร่านอ้างว่าได้ใช้ขีปนาวุธและโดรนโจมตีสำนักงานใหญ่ของกองเรือที่ 5 ของสหรัฐฯ ในบาห์เรน ขณะที่กองบัญชาการกลางของสหรัฐฯ ระบุว่าขีปนาวุธทั้งหมดที่อิหร่านยิงมานั้นถูกสกัดกั้นหรือตกใส่

ความขัดแย้งได้ลุกลามไปยังภูมิภาคอ่าวเปอร์เซีย โดยมีเสียงไซเรนเตือนภัยทางอากาศดังขึ้นทั่วประเทศคูเวต เสียงสัญญาณเตือนภัยดังสนั่นในบาห์เรน และสนามบินในหลายประเทศได้ระงับการให้บริการ

ในส่วนของการเจรจา สหรัฐฯ และอิหร่านให้ข้อมูลที่ขัดแย้งกัน อิหร่านอ้างว่าการแลกเปลี่ยนข้อมูลถูกระงับไปหลายวันแล้ว ในขณะที่ทรัมป์รีบปฏิเสธข้อกล่าวหานี้ ทำให้ตลาดตกอยู่ในภาวะกลืนไม่เข้าคายไม่ออกระหว่าง "ข้อมูลจริงและข้อมูลเท็จ"

จากมุมมองของการส่งผ่านผลกระทบ ความไม่เต็มใจที่จะรับความเสี่ยงได้ผลักดันให้ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้นเป็นหลักผ่านสองช่องทาง: ประการแรก ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ได้กระตุ้นให้เกิดการไหลเวียนของเงินทุนไปยังสินทรัพย์ปลอดภัย เช่น พันธบัตรกระทรวงการคลังสหรัฐ ประการที่สอง ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นได้เสริมเหตุผลของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ในการคงอัตราดอกเบี้ยสูง ซึ่งช่วยเสริมความได้เปรียบด้านอัตราดอกเบี้ยของดอลลาร์ ในฐานะผู้ส่งออกพลังงานสุทธิ สหรัฐได้รับประโยชน์จากเงื่อนไขการค้าที่ดีขึ้นเนื่องจากราคาน้ำมันที่สูงขึ้น ซึ่งเป็นผลดีต่อดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม ความต้องการรับความเสี่ยงเพิ่มขึ้นหลังจากมีการหยุดยิงชั่วคราวระหว่างสหรัฐและอิหร่านในเดือนเมษายน หมายความว่าความแข็งแกร่งอย่างต่อเนื่องของดอลลาร์จะขึ้นอยู่กับว่าสถานการณ์ในตะวันออกกลางจะสามารถรักษาระดับความตึงเครียดที่สูงเพียงพอได้หรือไม่

ข้อมูลเศรษฐกิจ: ทั้งตลาดแรงงานและภาคการผลิตกำลังแข็งแกร่งขึ้น

ในขณะเดียวกัน ข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ยังคงแสดงให้เห็นถึงความแข็งแกร่ง ซึ่งเป็นการสนับสนุนเพิ่มเติมต่อค่าเงินดอลลาร์

ตัวเลขตำแหน่งงานว่างในรายงาน JOLTS เพิ่มขึ้นสู่ระดับสูงสุดในรอบเกือบสองปีในเดือนเมษายน และดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อภาคการผลิต (ISM Manufacturing Purchasing Managers' Index) ประจำเดือนพฤษภาคมก็แสดงให้เห็นถึงกิจกรรมทางเศรษฐกิจที่แข็งแกร่ง ข้อมูลเหล่านี้ตอกย้ำความคาดหวังของตลาดที่ว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ อาจปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในปลายปีนี้ หากแรงกดดันด้านเงินเฟ้อยังคงอยู่ในระดับสูง

เจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ส่งสัญญาณที่เข้มงวดขึ้นเมื่อเร็ว ๆ นี้ นีล คาชการี ประธานเฟดสาขามินนิอาโปลิส กล่าวว่า อัตราเงินเฟ้อสูงกว่าเป้าหมาย 2% มานานกว่าห้าปีติดต่อกันแล้ว และการลดอัตราเงินเฟ้อยังคงเป็นเป้าหมายสำคัญอันดับต้น ๆ คลื่นกระแทกเงินเฟ้อทั่วโลกที่เกิดจากความขัดแย้งในตะวันออกกลางอาจยังคงอยู่ต่อไป

กูลส์บี อดีตผู้สนับสนุนนโยบายผ่อนคลายนโยบายต่างประเทศ ชี้ให้เห็นว่าภาวะเงินเฟ้อด้านพลังงานที่เกี่ยวข้องกับความขัดแย้งในตะวันออกกลางจะยืดเยื้อยาวนานกว่าที่คาดไว้ และปัญหาหลักที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ เผชิญอยู่ก็คืออัตราเงินเฟ้อที่สูงเกินไป

ผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ นางคุก กล่าวอย่างชัดเจนว่า เธอพร้อมที่จะขึ้นอัตราดอกเบี้ยหากกระบวนการควบคุมอัตราเงินเฟ้อไม่เป็นไปตามที่คาดไว้

เอ็ด ยาร์เดนี ผู้ก่อตั้ง Yardeni Research เตือนว่าธนาคารกลางสหรัฐควรขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกรกฎาคม ซึ่งเร็วกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้โดยทั่วไปว่า "อย่างเร็วที่สุดคือปลายปี 2026"

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ

ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ มีแนวโน้มปรับตัวสูงขึ้นเล็กน้อยในระยะสั้นบนกราฟรายวัน ปัจจุบันดัชนีซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 99.30 และยังไม่ทรงตัวเหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ในกรอบเวลาต่างๆ โดยเผชิญแรงกดดันในระยะสั้นที่จุดสูงสุดก่อนหน้า 99.55 และแนวต้านระยะกลางที่ 100.64 ส่วนแนวรับอยู่ที่ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 20 วันและ 50 วัน และจุดต่ำสุดก่อนหน้า 97.63


(กราฟดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐรายวัน แหล่งที่มา: FX678)

MACD ยังคงอยู่เหนือเส้นศูนย์ โดย DIFF อยู่เหนือ DEA บ่งชี้ถึงโมเมนตัมขาขึ้นที่ต่อเนื่องเล็กน้อย RSI อยู่ที่ 56.89 เหนือระดับการรวมตัวที่ 50 แสดงให้เห็นว่าฝ่ายซื้อได้เปรียบ แต่ยังไม่เข้าสู่เขตซื้อมากเกินไป ระบบค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่จัดเรียงตัวในทิศทางขาขึ้น โดยจุดศูนย์กลางแรงโน้มถ่วงระยะกลางกำลังเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง ในระยะสั้น กำลังมีการรวมตัวเล็กน้อยเนื่องจากแนวต้านที่จุดสูงสุดก่อนหน้า ตลาดกำลังแกว่งตัวโดยมีแนวโน้มขาขึ้นเล็กน้อย ซึ่งได้รับการสนับสนุนจากค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ ระดับสำคัญที่ต้องจับตาดูคือระดับแนวต้าน 99.55 และประสิทธิภาพของระดับแนวรับ 99

เมื่อเวลา 15:26 น. ตามเวลาปักกิ่งของวันที่ 3 มิถุนายน ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐอยู่ที่ 99.33