เมื่อวันพุธในช่วงเวลาซื้อขายของเอเชีย ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ/ดอลลาร์แคนาดา (USD/CAD) ยังคงแข็งค่าขึ้นหลังจากแตะระดับสูงสุดในรอบปีในรอบการซื้อขายก่อนหน้า โดยผันผวนเล็กน้อยอยู่รอบๆ 1.3940 ความเสี่ยงในตลาดเพิ่มขึ้นในช่วงที่ผ่านมา ส่งผลให้เงินทุนไหลเข้าสู่สินทรัพย์ดอลลาร์สหรัฐอย่างต่อเนื่อง ทำให้ดอลลาร์ยังคงได้เปรียบสกุลเงินหลักส่วนใหญ่ อย่างไรก็ตาม ดอลลาร์แคนาดาได้รับผลกระทบจากความผันผวนของราคาน้ำมันและความไม่แน่นอนเกี่ยวกับแนวโน้มเศรษฐกิจภายในประเทศของแคนาดา

ความตึงเครียดในตะวันออกกลางทวีความรุนแรงขึ้นอีกครั้งหลังจากการปฏิบัติการทางทหารของสหรัฐฯ ต่อเป้าหมายของอิหร่านเพื่อตอบโต้การโจมตีเฮลิคอปเตอร์ของสหรัฐฯ ใกล้ช่องแคบฮอร์มุซ แม้ว่าตลาดจะยังคงมีความหวังว่าจะมีทางออกทางการทูตเพื่อลดความตึงเครียด แต่เหตุการณ์นี้ได้จำกัดการแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐฯ และทำให้ราคาน้ำมันในตลาดโลกลดลงจากระดับสูงสุดก่อนหน้านี้ อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์โดยรวมยังคงสนับสนุนความน่าดึงดูดของดอลลาร์ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย

ขณะนี้ตลาดกำลังจับตาดูการประกาศดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ประจำเดือนพฤษภาคมของสหรัฐฯ ที่กำลังจะมาถึง เนื่องจากราคาน้ำมันที่สูงขึ้น ตลาดคาดการณ์ว่าสหรัฐฯ จะเผชิญกับแรงกดดันด้านเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น ซึ่งอาจนำไปสู่การเติบโตประจำปีที่เร็วที่สุดในรอบเกือบสามปี หากข้อมูลเงินเฟ้อสูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ จะยิ่งเสริมความเชื่อมั่นของนักลงทุนต่อการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ในปีนี้ ส่งผลให้ผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ และดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ปรับตัวสูงขึ้น และทำให้ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ แข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์แคนาดา

ในขณะเดียวกัน ผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่งของตลาดแรงงานสหรัฐฯ ยังช่วยเสริมความคาดหวังของตลาดว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ จะยังคงรักษาสถานะนโยบายการเงินที่เข้มงวดต่อไป ข้อมูลการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ ในเดือนพฤษภาคมที่เผยแพร่ก่อนหน้านี้สูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้อย่างมาก ซึ่งบ่งชี้ถึงความยืดหยุ่นอย่างต่อเนื่องของตลาดแรงงานสหรัฐฯ หมายความว่าแม้ว่าอัตราเงินเฟ้อจะลดลงในระยะสั้น ธนาคารกลางสหรัฐฯ ก็ยังมีพื้นที่เหลือเฟือในการให้ความสำคัญกับการควบคุมแรงกดดันด้านราคา และจะไม่รีบร้อนปรับนโยบายการเงินที่เข้มงวดในปัจจุบัน

ในแคนาดา ตลาดคาดการณ์กันอย่างกว้างขวางว่าธนาคารกลางแคนาดาจะคงอัตราดอกเบี้ยนโยบายไว้เท่าเดิมเป็นครั้งที่ 5 ติดต่อกันในการประชุมอัตราดอกเบี้ยครั้งนี้ นักลงทุนกำลังจับตาดูคำแถลงของนางทิฟฟ์ แม็คเลม ผู้ว่าการธนาคารกลางแคนาดา ในการแถลงข่าวหลังการประชุมอย่างใกล้ชิด เพื่อหาเบาะแสเพิ่มเติมเกี่ยวกับทิศทางนโยบายในอนาคต ปัจจุบัน เศรษฐกิจแคนาดากำลังเผชิญกับภาวะเงินเฟ้อสูงและภาวะถดถอยทางเทคนิคที่เกิดขึ้นพร้อมกัน ทำให้เกิดความเห็นที่แตกต่างกันอย่างมากในตลาดว่าการเคลื่อนไหวเชิงนโยบายครั้งต่อไปจะเป็นการปรับขึ้นหรือลดอัตราดอกเบี้ย

สำหรับเงินดอลลาร์แคนาดา แนวโน้มราคาน้ำมันในตลาดโลกก็เป็นปัจจัยสำคัญที่ส่งผลกระทบเช่นกัน ในฐานะผู้ส่งออกพลังงานรายใหญ่ เงินดอลลาร์แคนาดามักมีความสัมพันธ์อย่างแน่นแฟ้นกับราคาน้ำมันดิบ แม้ว่าความขัดแย้งที่กำลังดำเนินอยู่ในตะวันออกกลางจะก่อให้เกิดความเสี่ยงด้านอุปทาน แต่ความคาดหวังของตลาดเกี่ยวกับการเจรจาสันติภาพได้ขัดขวางไม่ให้ราคาน้ำมันรักษาระดับที่เพิ่มขึ้น ซึ่งส่งผลให้การสนับสนุนที่ราคาน้ำมันดิบมีต่อเงินดอลลาร์แคนาดาลดลงบ้าง

จากมุมมองทางเทคนิค กราฟรายวันของ USD/CAD แสดงให้เห็นว่าหลังจากทะลุแนวต้านสำคัญก่อนหน้านี้ อัตราแลกเปลี่ยนได้แตะระดับสูงสุดใหม่ของปี และแนวโน้มขาขึ้นโดยรวมยังคงอยู่ บริเวณประมาณ 1.3900 ได้กลายเป็นระดับแนวรับสำคัญในระยะสั้น หากอัตราแลกเปลี่ยนยังคงทรงตัวอยู่เหนือระดับนี้ คาดว่าฝ่ายซื้อจะพยายามทดสอบระดับทางจิตวิทยาที่ 1.4000 และแนวต้านที่สูงกว่าบริเวณประมาณ 1.4050 ต่อไป ตัวชี้วัดโมเมนตัมรายวันแสดงให้เห็นว่าฝ่ายซื้อยังคงได้เปรียบ แต่เมื่ออัตราแลกเปลี่ยนเข้าใกล้ระดับทางจิตวิทยาสำคัญ อาจมีแรงขายทำกำไรเกิดขึ้นในระยะสั้น

จากมุมมองของกราฟ 4 ชั่วโมง คู่เงิน USD/CAD ยังคงรักษารูปแบบการรวมตัวในระดับสูง โดยค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะสั้นยังคงมีแนวโน้มสูงขึ้น บ่งชี้ว่าแนวโน้มขาขึ้นยังไม่สิ้นสุด หากข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ดีกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ ดอลลาร์สหรัฐอาจได้รับแรงซื้ออย่างต่อเนื่อง และอัตราแลกเปลี่ยนอาจทะลุระดับ 1.4000 ได้ อย่างไรก็ตาม หากธนาคารกลางแคนาดาส่งสัญญาณนโยบายที่เข้มงวดมากขึ้น หรือหากอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ คู่เงิน USD/CAD อาจปรับตัวลงมาทดสอบแนวรับระยะสั้นที่ 1.3850 ถึง 1.3900

สรุปโดยบรรณาธิการ : อัตราแลกเปลี่ยน USD/CAD ในปัจจุบันได้รับอิทธิพลหลักจากความต้องการดอลลาร์สหรัฐในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย แนวโน้มเงินเฟ้อของสหรัฐ นโยบายของธนาคารกลางแคนาดา และความผันผวนของราคาน้ำมันในตลาดโลก ข้อมูลเศรษฐกิจที่แข็งแกร่งของสหรัฐและความคาดหวังของตลาดเกี่ยวกับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมโดยธนาคารกลางสหรัฐกำลังให้การสนับสนุนอย่างต่อเนื่องแก่ดอลลาร์สหรัฐ ในขณะที่การเติบโตทางเศรษฐกิจที่ชะลอตัวของแคนาดาและแนวโน้มนโยบายที่ไม่แน่นอนกำลังจำกัดประสิทธิภาพของดอลลาร์แคนาดา ในระยะสั้น ระดับ 1.4000 จะเป็นพื้นที่สำคัญในการกำหนดทิศทางของอัตราแลกเปลี่ยน USD/CAD นักลงทุนควรให้ความสนใจอย่างใกล้ชิดกับข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภคของสหรัฐ แถลงการณ์นโยบายของธนาคารกลางแคนาดา และการเปลี่ยนแปลงในตลาดน้ำมันระหว่างประเทศ เนื่องจากปัจจัยเหล่านี้จะเป็นตัวกำหนดการเคลื่อนไหวครั้งต่อไปของอัตราแลกเปลี่ยน