Ngày thứ Năm (7 tháng 5) chứng kiến thị trường ngoại hối biến động cực kỳ mạnh trong 24 giờ qua thuộc phiên giao dịch châu Âu. Việc căng thẳng tiếp tục giảm bớt ở khu vực Vịnh Ba Tư đã thúc đẩy tâm lý chấp nhận rủi ro, dẫn đến sự sụt giảm mạnh của đồng đô la Mỹ và sự tăng giá của hầu hết các đồng tiền thị trường mới nổi. Sự biến động trên thị trường tiền tệ lại gia tăng vào buổi chiều.



Với thỏa thuận ngừng bắn kéo dài gần một tháng giữa Washington và Tehran vẫn được duy trì, đồng đô la Mỹ suy yếu so với các đồng tiền chính, làm giảm thêm nhu cầu đối với các tài sản an toàn. Trong khi đó, lưu lượng tàu chở dầu ở eo biển Hormuz đang dần trở lại bình thường, rủi ro địa chính trị đã giảm bớt, và các nhà đầu tư đang bắt đầu tích cực chuyển hướng sang các tài sản rủi ro cao hơn.

Đồng euro được hưởng lợi từ triển vọng cải thiện nguồn cung năng lượng châu Âu, dẫn đến tâm lý thị trường lạc quan hơn; đồng bảng Anh tiếp tục thể hiện phong độ ổn định trong các giai đoạn gia tăng tâm lý chấp nhận rủi ro, trở thành bên hưởng lợi từ dòng vốn chảy vào. Cả hai đều được hưởng lợi từ sự giảm giá trị của đồng đô la.

Sáng nay, thị trường ngoại hối cho thấy dấu hiệu ổn định, trong khi sự tăng điểm đồng thời của thị trường chứng khoán càng củng cố kỳ vọng của thị trường rằng tình hình sẽ tiếp tục được cải thiện. Ngày càng có nhiều đồn đoán rằng Tổng thống Trump hy vọng sẽ đạt được thỏa thuận với Iran trước cuộc gặp giữa các nhà lãnh đạo Trung Quốc và Mỹ. Tin tức mới nhất cho thấy Iran đang xem xét đề xuất của Mỹ về việc mở lại eo biển Hormuz, trong khi các cuộc đàm phán hạt nhân đã bị hoãn lại. Ông Trump nhắc lại cảnh báo rằng một vòng hành động quân sự mới sẽ không bị loại trừ nếu các cuộc đàm phán đổ vỡ, nhưng giọng điệu tổng thể của ông vẫn lạc quan, cho thấy xung đột có thể kết thúc trong vòng một tuần. Giá dầu hiện đang dao động quanh mức 100 đô la một thùng, nhưng sự biến động vẫn còn cao.

Phân tích kỹ thuật: Mức hỗ trợ $97.61 vẫn cần được theo dõi.



Chỉ số đô la Mỹ đã phá vỡ mức thoái lui Fibonacci 0.5 và đường xu hướng giảm của đợt tăng trước đó trên biểu đồ ngày, với các đường trung bình động tạo thành sự sắp xếp giảm giá, xác nhận xu hướng ngắn hạn đang suy yếu. Hiện tại, giá đang dao động quanh mức hỗ trợ Fibonacci 0.618 (khoảng 97.58), với chỉ số RSI giảm trở lại vùng trung lập đến giảm giá và biểu đồ MACD mở rộng, cho thấy động lượng giảm giá vẫn chưa hoàn toàn tiêu tan. Nếu mức hỗ trợ 97.58 bị phá vỡ, các mục tiêu giảm giá tiếp theo lần lượt là 96.91 và 96.65; để có thể đảo chiều xu hướng giảm, trước tiên cần phải vượt qua các mức kháng cự 98.70 (0.382) và 99.44 (0.236).

Các tín hiệu trên thị trường chứng khoán và những tác động rộng hơn của chúng đối với thị trường.

Điều đáng chú ý là ảnh hưởng của thị trường chứng khoán đối với các cặp tiền tệ định giá bằng đô la đang ngày càng tăng, và logic này vẫn đúng. Đối với một số cặp tiền tệ G10, bao gồm EUR/USD, sự biến động của thị trường chứng khoán toàn cầu đã trở nên lớn hơn tác động của giá dầu lên tỷ giá hối đoái.

Nói cách khác, ngay cả khi giá dầu tiếp tục biến động, hiệu suất mạnh mẽ của thị trường chứng khoán vẫn là điều kiện cần thiết để hỗ trợ sự suy yếu liên tục của đồng đô la Mỹ. Xét đến hiệu suất mạnh mẽ của các tài sản rủi ro và sự cân bằng tương đối hiện tại của các lực lượng thị trường, ngay cả khi giá dầu vẫn cao hơn đáng kể so với tháng Hai, xác suất chỉ số DXY giảm xuống dưới mức trước chiến tranh là 97,50 vẫn khá cao.

Các nhà phân tích cảnh báo: Thỏa thuận ngừng bắn vẫn còn mong manh.

Trong tuần tới, thị trường ngoại hối sẽ tiếp tục biến động mạnh khi chờ đợi kết quả cuối cùng của thỏa thuận Mỹ-Iran. Các nhà phân tích thường cảnh báo rằng nếu các cuộc đàm phán không đạt được tiến triển đáng kể, đồng đô la Mỹ rất có thể sẽ phục hồi trở lại mức trước đó, ngay cả khi không có sự leo thang xung đột quân sự. Thỏa thuận ngừng bắn chỉ loại bỏ phần lớn, chứ không phải tất cả, rủi ro về sự tăng giá mạnh của đồng đô la – nếu thỏa thuận thất bại, vị thế của đồng đô la như một loại tiền tệ trú ẩn an toàn sẽ nhanh chóng quay trở lại.

Trong khi đó, sự chú ý của thị trường đang chuyển sang dữ liệu lạm phát sắp tới của Mỹ, vốn sẽ cung cấp hướng dẫn rõ ràng hơn cho lộ trình chính sách của Cục Dự trữ Liên bang (Fed). Các tín hiệu chính sách từ Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) và Ngân hàng Anh (BOE) có thể sẽ tiếp tục khác biệt. Trong bối cảnh này, thị trường ngoại hối cần được theo dõi sát sao.

Vào lúc 19:46 giờ Bắc Kinh, chỉ số đô la Mỹ ở mức 97,9006/9123, giảm 0,12%.