ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐยังคงแข็งแกร่งในระหว่างการซื้อขายในยุโรปเมื่อวันศุกร์ โดยซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 99.80 แม้ว่าจะมีการปรับตัวลงเล็กน้อยในรอบการซื้อขายก่อนหน้า แต่พัฒนาการล่าสุดในตะวันออกกลางได้กระตุ้นความระมัดระวังในตลาดอีกครั้ง ประกอบกับข้อมูลอัตราเงินเฟ้อที่แข็งแกร่งของสหรัฐฯ ซึ่งช่วยหนุนแรงซื้อสำหรับดอลลาร์

สถานการณ์ในตะวันออกกลางยังคงไม่แน่นอนอย่างมาก กองทัพสหรัฐฯ สกัดและยิงโดรนโจมตีทางเดียวของอิหร่านตก 2 ลำ ใกล้ช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งพยายามโจมตีเรือสินค้า ขณะเดียวกัน มีเสียงระเบิดดังขึ้นในภูมิภาคซีริก ซึ่งเชื่อมโยงกับเรือที่ละเมิดกฎระเบียบการเดินเรือในท้องถิ่น และมีรายงานว่ากองกำลังพิทักษ์ปฏิวัติอิสลามได้เตือนเรือบรรทุกน้ำมันลำหนึ่ง บังคับให้ปฏิบัติตามข้อจำกัดการเดินเรือที่เกี่ยวข้อง สิ่งเหล่านี้บ่งชี้ว่า แม้จะมีการเจรจาทางการทูตอย่างต่อเนื่อง แต่ความเสี่ยงด้านความมั่นคงในช่องแคบฮอร์มุซก็ยังไม่หมดไปอย่างสิ้นเชิง

อย่างไรก็ตาม ประธานาธิบดีทรัมป์ของสหรัฐฯ เคยกล่าวไว้ก่อนหน้านี้ว่า สหรัฐฯ และอิหร่านอาจบรรลุข้อตกลงสันติภาพที่ครอบคลุมได้เร็วที่สุดในสุดสัปดาห์นี้ ตามรายงาน ข้อความของข้อตกลงยังคงต้องการการอนุมัติอย่างเป็นทางการจากทั้งสองฝ่าย แต่สำนักข่าวฟาร์สของอิหร่านระบุว่า อิหร่านมีแนวโน้มสูงที่จะยอมรับข้อตกลงดังกล่าว ตลาดคาดการณ์ว่า หากข้อตกลงขั้นสุดท้ายได้รับการดำเนินการ การขนส่งผ่านช่องแคบฮอร์มุซน่าจะกลับสู่ภาวะปกติ และความเสี่ยงต่อการจัดหาพลังงานในตะวันออกกลางจะลดลงอย่างมาก ซึ่งจะทำให้ความน่าดึงดูดของดอลลาร์สหรัฐในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยลดลง

นอกจากปัจจัยทางภูมิรัฐศาสตร์แล้ว ข้อมูลอัตราเงินเฟ้อล่าสุดของสหรัฐฯ ยังเป็นปัจจัยสำคัญที่สนับสนุนค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ข้อมูลที่เผยแพร่โดยสำนักงานสถิติแรงงานของสหรัฐฯ แสดงให้เห็นว่าดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) เพิ่มขึ้น 6.5% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้าในเดือนพฤษภาคม สูงกว่า 5.7% ในเดือนเมษายน และสูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 6.4% โดยแตะระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนพฤศจิกายน 2022 ส่วนการเพิ่มขึ้นรายเดือนอยู่ที่ 1.1% ซึ่งสูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 0.7% อย่างมาก แรงกดดันด้านราคาที่ต่อเนื่องได้เสริมความคาดหวังของตลาดว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ จะคงนโยบายอัตราดอกเบี้ยสูงต่อไป

ผู้เกี่ยวข้องในตลาดเชื่อว่าอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ยังคงต่ำกว่าเป้าหมายของธนาคารกลางสหรัฐฯ อย่างมาก และข้อมูลราคาผู้ผลิตที่แข็งแกร่งเมื่อเร็วๆ นี้ อาจยิ่งสนับสนุนข้อเรียกร้องภายในคณะกรรมการตลาดเปิดของธนาคารกลางสหรัฐฯ ให้ขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในปีนี้ ภายใต้สถานการณ์เช่นนี้ ปัจจัยพื้นฐานระยะสั้นของดอลลาร์สหรัฐฯ ยังคงได้รับการสนับสนุน

นอกจากนี้ นักลงทุนยังจะจับตาดูผลการสำรวจเบื้องต้นของดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคแห่งมหาวิทยาลัยมิชิแกนประจำเดือนมิถุนายน ซึ่งจะสะท้อนมุมมองล่าสุดของผู้บริโภคชาวสหรัฐฯ เกี่ยวกับแนวโน้มเศรษฐกิจและภาวะเงินเฟ้อ และอาจมีอิทธิพลต่อการตัดสินใจของตลาดเกี่ยวกับทิศทางนโยบายการเงินในอนาคต

จากมุมมองของกราฟรายวัน ดัชนีดอลลาร์สหรัฐฯ ทรงตัวแล้วหลังจากปรับฐานครั้งก่อน โดยราคาแกว่งตัวอยู่รอบช่วงสำคัญที่ 99.50 ถึง 100.00 ซึ่งบ่งชี้ถึงความแตกต่างของตลาดอย่างมีนัยสำคัญใกล้ระดับทางจิตวิทยาที่สำคัญนี้ หากแรงซื้อสามารถทะลุและรักษาระดับเหนือ 100.00 ได้ ดัชนีดอลลาร์อาจทดสอบระดับ 100.80 และ 101.50 อีกครั้ง ในทางกลับกัน ระดับแนวรับสำคัญที่ต้องจับตาดูคือ 99.20 และ 98.50 การทะลุลงต่ำกว่าระดับเหล่านี้อาจทำให้การปรับฐานขยายตัวต่อไปอีก

จากมุมมองของกราฟ 4 ชั่วโมง ดัชนีดอลลาร์สหรัฐฯ ยังคงรักษาระดับการดีดตัวขึ้นในระยะสั้น โดยราคากลับมาอยู่ใกล้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะสั้น ซึ่งบ่งชี้ถึงโมเมนตัมของตลาดที่ดีขึ้น หากความไม่มั่นใจในความเสี่ยงในตะวันออกกลางยังคงเพิ่มขึ้น และข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ยังคงแข็งแกร่ง ดัชนีดอลลาร์คาดว่าจะทดสอบระดับ 100 ต่อไป อย่างไรก็ตาม หากมีความคืบหน้าอย่างมากในข้อตกลงระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน และความอยากเสี่ยงของตลาดดีขึ้น ดอลลาร์อาจเผชิญกับแรงกดดันขาลงอีกครั้ง ในระยะสั้น ควรให้ความสนใจกับระดับแนวรับที่ประมาณ 99.20 และระดับแนวต้านเหนือ 100.00

สรุปโดยบรรณาธิการ : แนวโน้มปัจจุบันของดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐได้รับอิทธิพลจากทั้งความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์และแรงกดดันด้านเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ในด้านหนึ่ง สถานการณ์ที่ทวีความรุนแรงขึ้นในตะวันออกกลางกำลังเพิ่มความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยในตลาด ซึ่งให้การสนับสนุนดอลลาร์ในระยะสั้น ในอีกด้านหนึ่ง ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐฯ ที่ดีกว่าที่คาดการณ์ไว้ ทำให้เกิดความคาดหวังว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะคงอัตราดอกเบี้ยสูงไว้เป็นระยะเวลานานขึ้น ซึ่งเพิ่มความน่าสนใจของสินทรัพย์ดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม ความเป็นไปได้ของข้อตกลงสันติภาพระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านยังคงมีอยู่ และหากความตึงเครียดในภูมิภาคคลี่คลายลงอย่างมีนัยสำคัญ ค่าพรีเมียมของดอลลาร์ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยอาจลดลง ในระยะสั้น ระดับ 100 จะเป็นบททดสอบที่สำคัญสำหรับการแข็งค่าของดัชนีดอลลาร์ต่อไป ในขณะที่ข้อมูลความเชื่อมั่นผู้บริโภคของสหรัฐฯ และพัฒนาการในตะวันออกกลางจะเป็นตัวกำหนดทิศทางในอนาคตของดอลลาร์