Đồng rupee Ấn Độ mở cửa phiên giao dịch hôm thứ Năm cao hơn một chút so với đồng đô la, với tỷ giá giao dịch trên 95,00 so với rupee. Điều này diễn ra sau chuỗi ba ngày tăng giá liên tiếp.

Những tiến triển trong đàm phán giữa Mỹ và Iran đã đẩy giá dầu xuống thấp hơn, điều này có lợi cho Ấn Độ, quốc gia phụ thuộc rất nhiều vào nhập khẩu dầu mỏ. Tuy nhiên, kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) tăng lãi suất đã hỗ trợ đồng đô la mạnh và lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ tăng, và các nhà đầu tư nước ngoài đã chuyển sang bán ròng trong ngày giao dịch đầu tiên của tháng 7, hạn chế tiềm năng tăng giá của đồng rupee.

Sự chú ý của thị trường hiện đang chuyển sang báo cáo việc làm phi nông nghiệp của Mỹ tối nay, kết quả của báo cáo này sẽ quyết định hướng đi ngắn hạn của đồng rupee.

Giá dầu giảm: Lợi ích lớn nhất cho đồng rupee

Đồng rupee Ấn Độ mở cửa cao hơn vào thứ Năm, sau khi giảm mạnh trong phiên giao dịch trước đó. Những tiến triển tích cực trong các cuộc đàm phán giữa Mỹ và Iran đã đẩy giá dầu thô xuống. Đối với các nền kinh tế như Ấn Độ, vốn phụ thuộc nhiều vào nhập khẩu dầu để đáp ứng nhu cầu năng lượng, môi trường giá dầu thấp thường có lợi cho đồng tiền mạnh hơn, vì việc giảm chi phí nhập khẩu sẽ trực tiếp làm giảm áp lực lên tài khoản vãng lai.

Tuy nhiên, những tác động tích cực của việc giá dầu giảm đã bị bù đắp một phần bởi hai yếu tố: thứ nhất, kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) tăng lãi suất đã hỗ trợ mức cao liên tục của đồng đô la; thứ hai, các nhà đầu tư nước ngoài đã chuyển sang bán ròng vào ngày giao dịch đầu tiên của tháng 7, điều này đã làm giảm tâm lý thị trường đối với đồng rupee.

Ngoài ra, các báo cáo từ các tổ chức uy tín cho thấy Ngân hàng Dự trữ Ấn Độ có thể bán đô la trong các hoạt động thị trường mở trước giờ mở cửa để hỗ trợ đồng rupee, cho thấy chính phủ đang tập trung vào việc ổn định tỷ giá hối đoái.

Đàm phán Mỹ-Iran: Những dấu hiệu tích cực tiếp tục xuất hiện, nhưng những khác biệt cốt lõi vẫn còn tồn tại.

Người phát ngôn Bộ Ngoại giao Qatar hôm thứ Tư cho biết Mỹ và Iran đã đạt được "tiến triển tích cực" về các vấn đề liên quan đến bản ghi nhớ Islamabad, với các cuộc đàm phán đã hoàn tất sau các cuộc gặp riêng giữa các nhà trung gian hòa giải của Qatar và Pakistan với cả hai bên. Các cuộc đàm phán dự kiến sẽ tập trung vào các vấn đề cốt lõi như tương lai của eo biển Hormuz, việc giải tỏa các khoản tiền bị đóng băng của Iran và chương trình hạt nhân của Iran.

Cả hai bên khẳng định sẽ tiếp tục đàm phán, cuộc gặp tiếp theo dự kiến sẽ được tổ chức sau lễ tang của cựu lãnh đạo tối cao Iran (ngày 4-9 tháng 7).

Đối với đồng rupee Ấn Độ, những tiến triển tích cực trong các cuộc đàm phán giữa Mỹ và Iran chủ yếu được truyền tải thông qua kênh giá dầu – kỳ vọng về việc nối lại hoạt động hàng hải ở eo biển Hormuz đã làm giảm giá dầu toàn cầu, từ đó có lợi cho đồng rupee. Tuy nhiên, việc thiếu một thỏa thuận cơ bản đồng nghĩa với việc rủi ro địa chính trị sẽ không hoàn toàn biến mất.

Tỷ giá USD và lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ: Được hỗ trợ mạnh mẽ bởi kỳ vọng tăng lãi suất.

Kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang tăng lãi suất tiếp tục hỗ trợ đồng đô la và lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ.

Công cụ CME FedWatch cho thấy thị trường tin rằng có gần 85% khả năng Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ tăng lãi suất ít nhất một lần trong năm nay, một kịch bản thuận lợi cho đồng đô la Mỹ và các tài sản sinh lời. Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm đang giao dịch quanh mức 4,49%, tăng hơn 2,5% so với giá đóng cửa hôm thứ Hai là 4,37%. Chỉ số đô la Mỹ đang giao dịch quanh mức 101,30.

Thị trường đang theo dõi sát sao báo cáo việc làm phi nông nghiệp tháng 6 tối nay, dự kiến sẽ cho thấy sự tăng trưởng 110.000 việc làm, thấp hơn so với con số 172.000 việc làm trong tháng 5, trong khi tỷ lệ thất nghiệp dự kiến sẽ duy trì ở mức 4,3%.

Nếu dữ liệu khả quan, kỳ vọng về việc Fed tăng lãi suất sẽ càng được củng cố, và đồng đô la có thể vượt qua mức cao gần đây; nếu dữ liệu yếu, kỳ vọng về việc tăng lãi suất sẽ giảm bớt, và đồng rupee dự kiến sẽ có thêm dư địa tăng giá.

Dòng vốn nước ngoài: Bắt đầu bán ròng vào tháng 7.

Các nhà đầu tư tổ chức nước ngoài đã chuyển sang bán ròng trong ngày giao dịch đầu tiên của tháng 7, giảm lượng cổ phiếu Ấn Độ nắm giữ khoảng 1,14 tỷ rupee.

Xu hướng này đáng chú ý – bất chấp giá dầu quốc tế giảm xuống mức trước xung đột Trung Đông, các nhà đầu tư nước ngoài vẫn tiếp tục bán ròng tài sản của Ấn Độ, phản ánh xu hướng toàn cầu "hồi hương tài sản an toàn" để đón chờ việc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) tăng lãi suất, cũng như đánh giá lại định giá và triển vọng lợi nhuận của thị trường Ấn Độ.

Tính bền vững của dòng vốn nước ngoài chảy ra sẽ là một biến số quan trọng trong xu hướng trung hạn của đồng rupee.

Phân tích kỹ thuật

Tỷ giá USD/RUB hiện đang giao dịch quanh mức 95, đã vượt lên trên đường trung bình động hàm mũ 20 ngày (94,84), cho thấy tín hiệu tăng giá ngắn hạn. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) ở mức khoảng 55, cho thấy xu hướng trung lập đến hơi tích cực chứ không phải là sự cạn kiệt động lượng, điều này cho thấy miễn là giá giữ vững trên đường trung bình động ngắn hạn, các đợt điều chỉnh giảm vẫn có thể thu hút lực mua.

Mức hỗ trợ: Mức hỗ trợ đầu tiên nằm ở đường trung bình động 20 ngày là 94,85, tiếp theo là mức hỗ trợ từ đường xu hướng cấu trúc quanh mức 94.

Về phía kháng cự: mức kháng cự chính nằm ở đỉnh 95,30 vào ngày 1 tháng 7. Nếu vượt qua được mức này, mục tiêu tiếp theo là đỉnh 95,80 vào ngày 4 tháng 6.


(Biểu đồ USD/RUB hàng ngày, nguồn: EasyForex)

Vào lúc 16:20 giờ Bắc Kinh ngày 2 tháng 7, tỷ giá đô la Mỹ so với đồng rupee là 95,26/27.