ราคาทองคำเปิดตลาดในแดนลบและปิดตลาดในแดนบวกในช่วงเวลาซื้อขายของตลาดเอเชียและยุโรปในวันพุธ (10 กันยายน) หลังจากเกิดความตื่นตระหนกเล็กน้อยในวันอังคาร เมื่อราคาปรับตัวลดลงจากจุดสูงสุด ทิ้งเงายาวด้านบนไว้เบื้องหลัง ราคาทองคำยังคงยืนเหนือ 3,640 จุด ยังคงเป็นขาขึ้นใกล้ระดับสูงสุดตลอดกาลที่ทำไว้เมื่อวานนี้ นอกจากนี้ จากมุมมองพื้นฐาน แนวต้านที่น้อยที่สุดของทองคำยังคงเอียงขึ้น แต่ฝ่ายซื้ออาจต้องการรอการประกาศข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ก่อนที่จะดำเนินการใดๆ ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐฯ จะประกาศในช่วงท้ายของการซื้อขายในอเมริกาเหนือในวันพุธ ตามด้วยดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ในวันพฤหัสบดี ข้อมูลสำคัญทั้งสองชุดนี้จะส่งผลกระทบอย่างเด็ดขาดต่อแนวโน้มระยะสั้นของค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ และจะกระตุ้นโมเมนตัมความผันผวนใหม่ให้กับทองคำ



ในขณะเดียวกัน ข้อมูลการจ้างงานนอกภาคเกษตรกรรมของสหรัฐฯ ที่อ่อนแอในวันศุกร์ที่ผ่านมา ยิ่งตอกย้ำความคาดหวังของตลาดว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะผ่อนคลายนโยบายการเงินที่เข้มงวดมากขึ้น ซึ่งจำกัดการฟื้นตัวของค่าเงินดอลลาร์ในช่วงข้ามคืน และกระตุ้นความต้องการทองคำที่ไม่มีดอกเบี้ย นอกจากนี้ ความไม่แน่นอนทางการค้าที่ยังคงดำเนินอยู่ ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ที่ทวีความรุนแรงขึ้น และความไม่สงบทางการเมืองในฝรั่งเศสและญี่ปุ่น ล้วนเป็นปัจจัยหนุนให้โลหะมีค่าซึ่งเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยนี้แข็งแกร่งขึ้น สิ่งนี้ยิ่งตอกย้ำแนวโน้มเชิงบวกในระยะสั้นของทองคำ และบ่งชี้ว่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยใดๆ ก็ตามอาจนำมาซึ่งโอกาสในการเข้าซื้อ

ต่อไปนี้เป็นสรุปการเปลี่ยนแปลงของตลาดล่าสุด:

นักลงทุนทองคำรอรับโมเมนตัมใหม่จากข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ

ข้อมูลการจ้างงานของสหรัฐฯ ที่อ่อนแออย่างไม่คาดคิดซึ่งเผยแพร่เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมายิ่งตอกย้ำถึงภาวะตลาดแรงงานที่ซบเซาลง นำไปสู่การคาดการณ์ของตลาดว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยสามครั้งก่อนสิ้นปีนี้ นอกจากนี้ เครื่องมือ Fed Rate Watch ของ CME Group ยังบ่งชี้ว่ามีโอกาสเล็กน้อยที่เฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง 50 จุดพื้นฐานในการประชุมคณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงิน (FOMC) ของเฟดในสัปดาห์หน้า


(แผนภูมิอัตราดอกเบี้ยล่วงหน้าของ CMEFedWatch)

นโยบายและตลาดทั่วโลกส่งเสริมการหลีกเลี่ยงความเสี่ยง

ไฟแนนเชียลไทมส์รายงานเมื่อวันอังคารว่า อดีตประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ แห่งสหรัฐฯ ได้เรียกร้องให้สหภาพยุโรปกำหนดอัตราภาษีนำเข้าสินค้าจากอินเดียและประเทศอื่นๆ 100% รายงานยังระบุเพิ่มเติมว่ารัฐบาลทรัมป์พร้อมที่จะใช้มาตรการ "สะท้อน" ต่อภาษีนำเข้าสินค้าจากอินเดียที่สหภาพยุโรปกำหนด

เมื่อวันอังคารที่ผ่านมา ผู้พิพากษาศาลรัฐบาลกลางได้มีคำสั่งระงับการปลดลิซ่า คุก ผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ ออกจากตำแหน่งเป็นการชั่วคราว คำตัดสินนี้ช่วยคลายความกังวลของตลาดเกี่ยวกับความเป็นอิสระของเฟดที่กำลังถูกบั่นทอน ประกอบกับการปรับสถานะก่อนการเปิดเผยข้อมูลเงินเฟ้อสำคัญของสหรัฐฯ ทำให้ค่าเงินดอลลาร์ยังคงฟื้นตัวเมื่อวานนี้ ขณะเดียวกันก็อาจจำกัดแนวโน้มขาขึ้นของทองคำ

นายกรัฐมนตรีฝรั่งเศส ฟรองซัวส์ บายู ลาออก หลังแพ้การลงมติไม่ไว้วางใจในรัฐสภา ขณะที่นายกรัฐมนตรีญี่ปุ่น ชิเงรุ อิชิบะ ประกาศเมื่อสุดสัปดาห์ที่แล้วว่า เขาจะลาออกจากตำแหน่งประธานพรรคเสรีประชาธิปไตย (LDP) ที่เป็นพรรครัฐบาล

ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หนุนราคาทองคำ

อิสราเอลได้เปิดฉากโจมตีทางอากาศในกรุงโดฮา ประเทศกาตาร์ โดยมีเป้าหมายที่แกนนำกลุ่มฮามาส ก่อให้เกิดเสียงประณามจากนานาชาติอย่างกว้างขวาง นายกรัฐมนตรีกาตาร์กล่าวว่าประเทศของเขาขอสงวนสิทธิ์ในการตอบโต้การโจมตีอย่างโจ่งแจ้งของอิสราเอลครั้งนี้ เนื่องจากกาตาร์มีบทบาทเป็นผู้ไกล่เกลี่ยหลักในการเจรจาหยุดยิงระหว่างอิสราเอลและกาตาร์ เหตุการณ์นี้อาจส่งผลกระทบอย่างมากต่อการเจรจา

โปแลนด์ได้ยกระดับระบบป้องกันภัยทางอากาศให้อยู่ในระดับสูงสุดเพื่อตอบโต้การโจมตีทางอากาศอย่างหนักหน่วงที่สุดของรัสเซียต่อยูเครนในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ซึ่งก่อให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับการโจมตีที่เกิดขึ้นใกล้ชายแดนโปแลนด์ กองทัพอากาศยูเครนยังได้ออกคำเตือนล่วงหน้าเกี่ยวกับโดรนรัสเซียที่น่าสงสัยกำลังเข้าสู่น่านฟ้าของโปแลนด์

คำเตือนการซื้อขาย โปรดอดทนรอจนกว่าจะมีการเปิดเผยข้อมูล

เมื่อวันอังคาร ดัชนีหลักทั้งสามของ Wall Street พุ่งแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ และผลกระทบจากการส่งผ่านนี้ผลักดันให้หุ้นในเอเชียปรับตัวสูงขึ้นไปอีก

สภาพแวดล้อมของตลาดเช่นนี้อาจกดดันความต้องการทองคำที่ปลอดภัยให้ลดลงไปอีก และนักลงทุนจำเป็นต้องระมัดระวังอย่างต่อเนื่อง ปัจจุบัน นักลงทุนกำลังให้ความสนใจกับดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐฯ ซึ่งจะประกาศในวันนี้ เพื่อเป็นแนวทางการซื้อขายใหม่

ตลาดจะให้ความสนใจกับการเปิดเผยดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ในวันพฤหัสบดี โดยข้อมูลดังกล่าวจะมีบทบาทสำคัญในการกำหนดแนวโน้มระยะสั้นของค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ และกำหนดว่าราคาทองคำจะทะลุลงไปอีกหรือไม่

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

จากมุมมองทางเทคนิค ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) รายวันยังคงอยู่ในภาวะซื้อมากเกินไป ซึ่งบ่งชี้ว่าอาจเกิดการพักตัวระยะสั้นหรือการปรับฐานเพิ่มเติม อย่างไรก็ตาม กราฟ 5 นาทีแสดงให้เห็นถึงแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่ง 3640 ถือเป็นแนวรับสำคัญของรูปแบบก้นคู่ระยะสั้น และทองคำได้ทะลุผ่านแนวรับดังกล่าวไปแล้ว (ราคาปรับตัวขึ้นที่ 3660) ปัจจุบัน 3640 ถือเป็นแนวรับที่สำคัญ และจนกว่าจะทะลุผ่าน แนวโน้มขาขึ้นก็ยังคงแข็งแกร่ง ทองคำจะต้องคงแนวโน้มขาขึ้นไว้ 3626 จำเป็นต้องคงสถานะขาขึ้นไว้เพื่อให้ทองคำคงแนวโน้มขาขึ้น

หากราคาทองคำร่วงลงต่ำกว่านี้ ราคาทองคำจะพบแนวรับใกล้ระดับ 3,600 ดอลลาร์สหรัฐฯ หากราคายังคงร่วงลงต่อไป ควรจับตาดูระดับต่ำสุดรายสัปดาห์ที่ประมาณ 3,580 ดอลลาร์สหรัฐฯ หากราคาทะลุลงไปอีก ราคาทองคำอาจร่วงลงสู่แนวรับระยะกลางที่ 3,565-3,560 ดอลลาร์สหรัฐฯ และทดสอบจุดต่ำสุดที่ประมาณ 3,510 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในวันพฤหัสบดีที่ผ่านมา


(กราฟจุดทองคำ 5 นาที)

ในทางกลับกัน ช่วงราคา 3,645-3,655 ดอลลาร์สหรัฐฯ อาจกลายเป็นแนวต้านระยะสั้น โดยมีจุดสูงสุดตลอดกาลของเมื่อวานนี้อยู่ที่ประมาณ 3,675 ดอลลาร์สหรัฐฯ อยู่เหนือระดับดังกล่าว หากแรงซื้อยังคงดำเนินต่อไป ราคาทองคำอาจยังคงปรับตัวสูงขึ้นต่อไป โดยมุ่งเป้าไปที่ระดับ 3,700 ดอลลาร์สหรัฐฯ ซึ่งเป็นจุดที่เกิดการรวมตัวของสามเหลี่ยมเมื่อเร็วๆ นี้ อย่างไรก็ตาม รูปแบบทางเทคนิคโดยรวมชี้ให้เห็นว่านักลงทุนขาขึ้นอาจลังเลที่จะเข้าซื้อจำนวนมากในขณะนี้ ซึ่งบ่งชี้ว่าระดับดังกล่าวอาจกลายเป็นแนวต้านที่แข็งแกร่งในระยะสั้นสำหรับทองคำแท่ง


(กราฟราคาทองคำรายวัน ที่มา: Yihuitong)

เมื่อเวลา 17:57 น. ตามเวลาปักกิ่ง ราคาทองคำอยู่ที่ 3,654.71 ดอลลาร์ต่อออนซ์